What causes exchange rate volatility? Evidence from selected EMU members and candidates for EMU membership countries
Φόρτωση...
Ημερομηνία
Συγγραφείς
Giannellis, N.
Papadopoulos, A. P.
Τίτλος Εφημερίδας
Περιοδικό ISSN
Τίτλος τόμου
Εκδότης
Elsevier
Περίληψη
Τύπος
Είδος δημοσίευσης σε συνέδριο
Είδος περιοδικού
peer reviewed
Είδος εκπαιδευτικού υλικού
Όνομα συνεδρίου
Όνομα περιοδικού
Journal of International Money and Finance
Όνομα βιβλίου
Σειρά βιβλίου
Έκδοση βιβλίου
Συμπληρωματικός/δευτερεύων τίτλος
Περιγραφή
We allow for monetary, real, and financial variables to assess the relevant importance of each of the variables to exchange rate volatility in the case of selected EMU members and candidate countries. Ex-ante analysis shows that volatility in the Polish zloty/euro and the Hungarian forint/euro forex markets can be influenced by the monetary-side of the economy. On the other hand, ex-post analysis shows that forex markets in France, Italy and Spain had been influenced, during the pre-EMU era, by monetary and real shocks. However, the Irish pound exchange rate per ECU had been affected by only real shocks. (C) 2010 Elsevier Ltd. All rights reserved.
Περιγραφή
Λέξεις-κλειδιά
exchange rate volatility, bivariate garch, volatility spillover
Θεματική κατηγορία
Παραπομπή
Σύνδεσμος
<Go to ISI>://000287282900003
http://ac.els-cdn.com/S0261560610000872/1-s2.0-S0261560610000872-main.pdf?_tid=e51b48fe4cf4f2d7e3e0fd73f628fee4&acdnat=1332929918_149fcec1ee35f00eac55c03ab61f05b1
http://ac.els-cdn.com/S0261560610000872/1-s2.0-S0261560610000872-main.pdf?_tid=e51b48fe4cf4f2d7e3e0fd73f628fee4&acdnat=1332929918_149fcec1ee35f00eac55c03ab61f05b1
Γλώσσα
en
Εκδίδον τμήμα/τομέας
Όνομα επιβλέποντος
Εξεταστική επιτροπή
Γενική Περιγραφή / Σχόλια
Ίδρυμα και Σχολή/Τμήμα του υποβάλλοντος
Πανεπιστήμιο Ιωαννίνων. Σχολή Οικονομικών και Κοινωνικών Επιστημών. Τμήμα Οικονομικών Επιστημών